Polen Kapital İdarəçiliyi "Polen Focus Growth Strategy"nin 2026-cı ilin ikinci rübü üzrə investor məktubunu açıqlayıb. Məktubun surətini buradan yükləmək mümkündür. 2026-cı ilin ikinci rübündə "Polen Focus Growth" 6,33 faiz (xərclər çıxıldıqdan sonra) gəlir əldə edib. Bu göstərici Russell 1000 Growth indeksinin 16,74 faiz artımından xeyli aşağıdır, çünki bazar artımı əsasən süni intellekt infrastrukturu və yarımkeçirici səhmlərinə yönəlmişdi. Rüb ərzində Polen Kapital portfeli süni intellekt infrastrukturu, enerji tələbatı və aerokosmik sahədə struktural artımdan faydalanan şirkətlərə yönəldib. Gələcəyə baxarkən menecerlər portfelin uzunmüddətli mənfəət potensialına inamlıdır, lakin bazar dinamikasının dəyişməsi və səbrin artan imkan xərci uyğunlaşmanı tələb edir. Onlar davamlı böyümə perspektivi olan rəqabət üstünlüklərinə malik bizneslərə diqqət ayırır, həmçinin seçimli şəkildə AI infrastrukturu, kommersiya aerokosmik və enerji infrastrukturu sahələrində tədarük məhdudiyyətləri və uzunmüddətli tələbin davamlı gəlir artımını dəstəkləyə biləcəyi imkanlara qatılırlar. Əlavə olaraq, fondun 2026-cı ildə ən böyük beş payını yoxlamaq tövsiyə olunur.

Investor məktubunda "Polen Focus Growth Strategy" NVIDIA şirkətini (NASDAQ:NVDA) qeyd edib. NVIDIA yarımkeçirici istehsalçısıdır və süni intellekt, məlumat mərkəzləri ilə yüksək performanslı hesablama sahələrini gücləndirən GPU və hesablama platformaları hazırlayır. Şirkətin 2026-cı ilin avqustun 13-ü üçün səhmlərinin aylıq gəliri 11,09 faiz olub. Son 52 həftədə səhm qiymətləri 164,07 ilə 236,54 dollar arasında dəyişib. Həmin tarixdə səhmin bağlanış qiyməti təxminən 224,09 dollar təşkil edib və bazar kapitallaşması 5,46 trilyon dollar səviyyəsindədir.

Həmin hesabatda "Polen Focus Growth Strategy" NVIDIA üzrə bunları vurğulayıb:

"Mövcud mövqelərə gəldikdə, rüb ərzində NVIDIA səhmindən əlavə aldıq, çünki qiymət dəyərində nəzərəçarpacaq azalma oldu. Bu, işin zəifləməsi ilə bağlı deyil, gəlirlərin səhmlərin artımından daha sürətlə böyüməsi ilə əlaqəlidir. NVIDIA data mərkəzləri üçün qrafik prosessor vahidlərinin (GPU) və əlaqəli sistemlərin dominant təminatçısıdır. Şirkətin məlumat mərkəzləri üçün mərkəzi emal vahidlərində (CPU) də payını artırmaq şansı artır ki, bu da daha geniş bazar fürsətidir. Süni intellekt infrastrukturu investisiyalarının miqyası diqqət mərkəzində olduğu üçün NVIDIA ən qabarıq faydalananlardandır. Əhəmiyyətlisi, şirkətin rəqabət üstünlükləri, ekosistemi, maliyyə vəziyyəti və gəlir gücü bizim investisiya meyarlarımıza uyğundur. Biz hesab edirik ki, səhmlər dünyanın ən üstün bizneslərindən birinə daha sərfəli qiymətlə əlavə almaq üçün əlverişli fürsət təqdim edir."

Mövcud mövqelər baxımından, biz rüb ərzindəNVIDIA (NASDAQ:NVDA)səhmlərini artırdıq, çünki qiymətləndirmə əhəmiyyətli dərəcədə azalmışdı, bu isə biznesin zəifləməsi səbəbindən yox, qazancın səhm qiymətindən daha sürətlə artması ilə əlaqədar idi. NVIDIA məlumat mərkəzləri üçün qrafik emal vahidləri (GPU) və əlaqəli sistemlərin dominant təchizatçısı olaraq qalır və hesab edirik ki, şirkət məlumat mərkəzləri üçün mərkəzi emal vahidi (CPU) bazarında da payını artırmaq üçün yaxşı mövqedədir, bu da böyük bir bazar imkanıdır. Süni intellekt infrastrukturunun investisiya miqyasına layiq olduğumuz bir bazarda NVIDIA ən aydın faydalananlardan biridir, həmçinin əhəmiyyətli olan odur ki, şirkət rəqabət üstünlükləri, ekosistemi, balans hesabatı və qazanc potensialı ilə bizim investisiya kriteriyalarımıza uyğundur. Hesab edirik ki, səhmlər ən əlverişli qiymətləndirmədə dünyanın ən üstün bizneslərindən birinə əlavə investisiya etmək üçün cazibədar imkan təqdim edirdi.