Invesco KBW Bank ETF (NASDAQ:KBWB) ABŞ-ın əsas maliyyə mərkəzi bankları və milli institutlarına daha geniş əhatə təklif edir. iShares ABŞ Regional Banklar ETF (NYSEMKT:IAT) isə daxili regional bank sektoruna daha dar istiqamətli investisiya verir.

Hər iki ETF investorların maliyyə sektoruna fərqli səviyyələrdə daxil olmasına imkan yaradır. Hər ikisi bank səhmlərinə yönəlsə də, bazasında dayanan indekslər aktivləri seçib çəkidə fərqli yanaşır. Bu isə likvidlik, qiymət dalğalanması və ümumi gəlirlilik baxımından fərqliliklərə gətirib çıxarır. 6 milyard ABŞ dollarından çox aktivlə idarə olunan KBWB, nisbətən kiçik olan IAT-a nisbətən daha yüksək likvidlik təqdim edir.

Məlumat (xərclər və həcm)

Metrik

IAT

KBWB

Buraxan

iShares

Invesco

Xərc nisbəti

0,38%

0,35%

1 illik gəlir (19 iyun 2026-cı ilə qədər)

27,8%

37,8%

Dividend gəlirliliyi

2,8%

2,1%

Beta

1,28

1,26

İdarə olunan aktivlər (AUM)

624,3 milyon $

6,3 milyard $

Beta qiymət dalğalanmasını S&P 500 indeksinə nisbətən ölçür və beş illik aylıq gəlirlərə əsaslanır. 1 illik gəlir son 12 ayda əldə olunan ümumi gəliri göstərir. Dividend gəlirliliyi isə son 12 aylıq dividendlərin gəlirlilik nisbətidir.

Invesco fondu iShares ETF-dən bir qədər daha sərfəlidir, lakin 0,03 faiz fərqi investorun seçimində böyük rol oynaya bilməz. Digər tərəfdən, IAT daha yüksək olan 2,8 faizlik son 12 aylıq dividend gəlirliliyi ilə gəlir yönümlü investorların diqqətini çəkə bilər.

Performans və risk

Metrik

IAT

KBWB

Beş illik maksimum itki

(55,5%)

(49,3%)

Beş ildə 1000 dolların dəyərinin artımı (ümumi gəlir)

1.264 dollar

1.744 dollar

Portfelin tərkibi

Invesco ETF KBW Nasdaq Bank İndeksini izləyir. Bu indeks milli maliyyə mərkəzləri və regional müəssisələrə diqqət yetirir. Portfeldə 26 aktiv var və müxtəlif maliyyə nəhənglərinə üstünlük verilir. Ən böyük paylar arasında Morgan Stanley (NYSE:MS) 9,49%, Goldman Sachs (NYSE:GS) 8,99% və Bank of America (NYSE:BAC) 7,97% yer alır. 2011-ci ildə yaradılan fondun son 12 ayda səhm başına dividendi 1,80 dollar təşkil edib.

Əksinə, iShares fondu daha hədəflənmiş portfel təklif edir, yalnız ABŞ-dakı regional bank sektoruna aid səhmlərə investisiya ayırır. Portfeldə 31 şirkət var və hamısı maliyyə xidmətləri sahəsində fəaliyyət göstərir. Ən böyük paylar PNC Financial (NYSE:PNC) 14,67%, U.S. Bancorp (NYSE:USB) 14,17% və Truist Financial (NYSE:TFC) 9,6% təşkil edir. 2006-cı ildə başladılan IAT fondu son 12 ayda səhm başına 1,62 dollar dividend ödəyib.

ETF-lərlə bağlı daha geniş məlumat üçün bu keçidə baxa bilərsiniz.

İnvestorlar üçün nəticə

Qarşımıza baxanda, Invesco ETF-si əksər investorlar üçün daha üstün görünür. KBWB daha yüksək gəlir və beş illik maksimum itkidə daha az itki göstərir. Dividend bir qədər aşağı olsa da, dividendlərin gəlirliliyi səhmlərin qiyməti ilə tərs əlaqəlidir; qiymət artdıqca dividend azalır. Invesco ETF-nin bir və beş illik gəlirləri az miqdarda aşağı dividend dəyərini kompensasiya edə bilər. Nəhayət, fond IAT-dan təxminən 10 dəfə böyükdür, daha yüksək orta ticarət həcmi və buna uyğun olaraq daha çox likvidlik təklif edir.