ABŞ-da daşınmaz əmlak bazarında XLRE və RWO ETF-lərinin müqayisəsi
"State Street" şirkətinin idarə etdiyi XLRE və RWO adlı iki daşınmaz əmlak fondu arasındakı fərqlər analiz edilir. XLRE ABŞ bazarına fokuslanır, RWO isə qlobal əmlak sektorunu əhatə edir.
"State Street Real Estate Select Sector SPDR ETF" (NYSEMKT: XLRE) daha aşağı xərclər və ABŞ-a istiqamətlənmiş investisiya imkanı təklif edir, "State Street SPDR Dow Jones Global Real Estate ETF" (NYSEMKT: RWO) isə daha geniş qlobal çeşitləndirmə və daha yüksək komissiya haqqı ilə fərqlənir.
Daşınmaz əmlak sektoruna sərmayə qoyanlar adətən yerli fokus ilə beynəlxalq diversifikasiyanı müqayisə edirlər. Hər iki fond "State Street Global Advisors" tərəfindən idarə olunmaqla yanaşı, fərqli göstəriciləri hədəfləyir. Bu analiz uzunmüddətli gəlir axtaranlar üçün aşağı xərc və geniş qlobal çıxışın hansının daha əlverişli olduğunu qiymətləndirir.
Metrik göstəricilər (xərclər və ölçü)
| Metr | RWO | XLRE |
|---|---|---|
| İdarəçi | SPDR | SPDR |
| Xərc faizi | 0,5 faiz | 0,08 faiz |
| Birillik gəlir (12 iyun 2026) | 15,8 faiz | 11,1 faiz |
| Dividend gəliri | 3,30 faiz | 3,1 faiz |
| Beta | 0,90 | 0,96 |
| İdarə olunan aktivlər (AUM) | 1,24 milyard dollar | 7,95 milyard dollar |
Beta qiymət dəyişkənliyini "S&P 500" ilə müqayisədə ölçür; beta 5 illik aylıq gəlirlərdən hesablanır. Birillik gəlir son 12 ayın ümumi gəliridir. Dividend gəliri son 12 ayın paylanmasıdır.
Performans və risk müqayisəsi
| Metr | RWO | XLRE |
|---|---|---|
| 5 illik maksimum itki | 32,9 faiz azalma | 34,1 faiz azalma |
| 5 ildə 1 000 dolların artımı (ümumi gəlir) | 1 118 dollar | 1 177 dollar |
Fondların tərkibi
"State Street Real Estate Select Sector SPDR ETF" (NYSEMKT: XLRE) 31 iri şirkətdən ibarət portfel təklif edir, əsasən "S&P 500"-də daşınmaz əmlak sektoruna fokuslanır. Portfelin 98 faizi daşınmaz əmlaka, 2 faizi isə xammal materiallarına ayrılıb. 2015-ci ildə başlayan fond əsasən ABŞ şirkətlərinə yönəlib və son 12 ayda səhmdarlarına hər səhmə 1,40 dollar dividend ödəyib. Ən böyük paylar "Welltower Inc." (NYSE: WELL), "Prologis Inc." (NYSE: PLD) və "Equinix Inc." (NASDAQ: EQIX) şirkətlərinə aiddir. Bu cəmlənmə coğrafi diversifikasiyanı azaldır, amma Amerika əmlak sahəsində ən böyük şirkətlərə çıxış təmin edir.
"State Street SPDR Dow Jones Global Real Estate ETF" (NYSEMKT: RWO) isə ABŞ, inkişaf etmiş beynəlxalq və inkişaf etməkdə olan bazarlarda təxminən 220 şirkətdə paya sahibdir. Portfelinin 89 faizi daşınmaz əmlak, 7 faizi pul və digər aktivlər, 1 faizi isə istehlak dövriyyəsinə aiddir. 2008-ci ildə yaradılmış fond son 12 ayda hər səhmə 1,62 dollar dividend vermişdir. Ən böyük şirkətlər eynidir: "Welltower Inc.", "Prologis Inc." və "Equinix Inc.". RWO qlobal indeksə bağlı olduğundan fərqli beynəlxalq daşınmaz əmlak dövrlərinin qiymət hərəkətlərini əhatə edir, XLRE isə buna baxmayaraq daha fokuslanmışdır.
Yahoo Finance
U.S. Real Estate Leaders or Global Property Markets? XLRE vs. RWO
Orijinal məqaləyə keç
